什么是现期差
现期差，指的是现货价格与期货价格的差值关系。
现期差=现货价格—期货价格
现期差是市场张力的表现，市场张力越大，所对应的风险越大。
在一定程度上来说现货价格与期货价格的方向应该是趋向一致的。当现期差（现货减期货）较大时，套利资金会买入期货卖出现货；当现期差为负时，会买入现货，卖出期货。
期现差的意思就是还是期货和现货的差价，一般来说现货是指沪深数字现在是多少吧，IF合约都是期货来的。所以一般来说可以理解的现货和我理解的现货不一样呢。我理解的现货就是现在沪深300的点位，应该是与IF里面的现期差没关系。
期现差对期货有意义吗
我觉得没有意义。有些人做期货会参考期现差，大致是说期货价比现货价高好多或低好多，那么按照价值回归的理论，那么期货价就该跌下来向现货靠近，或期货涨起来向现货靠近。可实际中，可能会发生现货价追随期货价的情况，你说这怎么办？所以还是老实做，不死扛，要止损。
期现差价有什么意思
期现价差是指商品期货与现货的价格偏离关系。
期现价差包括合理和不合理情况，实际分析与操作中，我们主要关注的是不合理情况。
考察期现价差关系的前提是要选择基准交割地与同级交割标准的现货报价来进行对比，否则需要事先进行地区和等级价差调整。
而期货跨期价差也可以理解为变相的期现价差关系。比如近月合约理解为现货，并以此与远月期货合约进行对比。
正常情况下，随着期货合约到期时间临近，期现价差会趋向相同。
两者的价差主要取决于交割成本和时间价值。
但实际观察中，除交割月外，多数时间两者经常存在超越正常价差水平的偏离现象。
而产生价格偏离现象的主要原因有：
一是市场敏感度。
一般情况下，期货价格反应较现货价格更灵敏、快速。
二是资金运作因素。
现货市场的操作难度导致资金更偏向于期货市场的运作。
三是心理预期因素。
四是商品仓单注销及期限。
五是其他因素。比如交易所规则调整。
期货一点差是多少
期货没有所谓的点差，这个词汇是外汇市场里的期货1个点的价值为1元X每手多少单位X最小变动比如1手豆粕 为10吨则 1手10元（规则为1元变动）这样豆粕 1手 最小价格价值 为10元塑料为1手 5 吨则一个点 5元（规则为5元变动） 塑料的1手最小价格变化价值 为 25元
上海期货为什么要逐月换合约
1、每个合约都存在最后交易日，随着最后交易日的临近，该合约的成交量、持仓量都会下降，流动性非常不好，所以投资者不可能等到都在最后交易日在平仓了结，所以都会提前平仓了结。
2、由于交易所规定临近交割月会调高保证金，进入交割月更是也提高保证金，这对投资者的交易成本影响也很大，所以才要进行逐月换合约。